НБУ изменил подход к оценке кредитного риска ценных бумаг

Национальный банк Украины ввел единый подход к оценке кредитного риска ценных бумаг, в том числе украинских государственных облигаций, сообщил регулятор.

Новый подход основывается на кредитных рейтингах эмитента/страны местонахождения эмитента/ценных бумаг, определенных международными рейтинговыми агентствами Standard & Poor’s, Fitch Ratings и Moody’s Investors Service. Такие изменения обусловлены необходимостью имплементации требований европейского законодательства.

Согласно этому подходу кредитный риск украинских государственных облигаций в иностранной валюте будет оцениваться по общим подходам, то есть с учетом рейтинга Украины. До сих пор все ценные бумаги правительства Украины независимо от вида валюты учитывались с нулевым риском. Теперь нулевой риск будет определен только для государственных облигаций в гривне, что соответствует общепринятым международным стандартам.

Как показывает международный опыт, кредитный риск, связанный с заимствованиями правительств в иностранной валюте, выше, чем связанный с заимствованиями в национальной валюте.

Потенциальные убытки по ценным бумагам будут оцениваться путем определения их кредитного риска и покрываться капиталом согласно применению соответствующих коэффициентов взвешивания рисков при расчете нормативов достаточности капитала. Значение этих коэффициентов будет зависеть от рейтингов эмитента/страны местонахождения эмитента/ценных бумаг и определяться в диапазоне от 0% до 100%.

С целью постепенной адаптации банковской системы к изменению подходов предусмотрено поэтапное течение следующего года введение коэффициентов взвешивания рисков к украинским государственным облигациям в иностранной валюте.

bank.gov.ua